Ifrs Phantom Osakeoptiot

Koti 187 artikla 189 Phantom Stock and Stock Appreciation Rights (SAR-arvot) Monien yritysten reitti työntekijän omistukseen on muodollinen työntekijän omistussuunnitelma, kuten ESOP, 401 (k) suunnitelma, optio-oikeus tai työntekijöiden osakehankintasuunnitelma (ESPPs8212a säännellyn osakehankintasuunnitelman erityisillä veroetuuksilla). Mutta toisille, nämä suunnitelmat kustannusten, sääntelyvaatimusten, yritysten näkökulmien tai muiden ongelmien vuoksi eivät ole parhaita. Muilla yrityksillä voi olla yksi tai useampi näistä suunnitelmista, mutta ne haluavat täydentää niitä tietyille työntekijöille toisenlaisella suunnitelmalla. Näille yrityksille fantomivarastot ja osakekantaoikeudet voivat olla erittäin houkuttelevia. On olemassa useita tilanteita, jotka saattavat vaatia yhtä tai useampaa näistä suunnitelmista: Yrityksen omistajat haluavat jakaa oman pääoman taloudellisen arvon, mutta ei itse pääomaa. Yhtiö ei voi tarjota tavanomaisia ​​omistussuunnitelmia yritysrajoitusten vuoksi, kuten esimerkiksi rajoitetun vastuuyhtiön, yhteistyökumppanuuden, yksityisyrityksen tai S-yrityksen osalta, joka koskee 100-omistajan sääntöä. Yhtiöllä on jo perinteinen omistussuunnitelma, kuten ESOP, mutta haluaa tarjota ylimääräisiä oman pääoman kannustimia valituille työntekijöille. Yrityksen johto on ottanut huomioon muita suunnitelmia, mutta löysi sääntöjensä liian rajoittavaksi tai täytäntöönpanokustannukset ovat liian korkeat. Yhtiö on toisen yhtiön jako, mutta voi luoda oman pääoman arvon mittaamisen ja haluaa työntekijöiltä osuuden siitä, vaikka ei ole varsinaista osaketta. Yhtiö ei ole yritys - se on voittoa tavoittelematon tai julkisyhteisö, joka voi kuitenkin luoda jonkinlaisen mittauksen, joka jäljittelee pääoman kasvua, jota se haluaisi käyttää perustaksi työntekijäbonuksen luomiselle. Tässä artikkelissa on lyhyt katsaus neljän suunnitelmaan sisältyvistä suunnitelmista, toteutuksesta, kirjanpidosta, arvonmäärityksestä, veroista ja oikeudellisista kysymyksistä. Yksikään näistä suunnitelmista ei saa perustaa ilman pätevien lakimiesten ja rahoittajien yksityiskohtaista neuvontaa. Osuuden jakaminen on tärkeä askel, jota on syytä harkita perusteellisesti ja huolellisesti. Phantom Stock Phantom - varasto on yksinkertaisesti lupa maksaa bonusta muodossa joko yhtiön osakkeiden arvo tai arvonnousu tietyn ajan kuluessa. Esimerkiksi yritys voisi luvata Mary, sen uuden työntekijän, että se maksaisi hänelle viiden vuoden välein bonuksen, joka vastaa yrityksen oman pääoman arvon nousua, jolloin prosenttiosuus kaikista palkkakustannuksista kyseisellä hetkellä. Tai se voisi luvata maksamaan hänelle summan, joka on sama kuin kiinteän osakemäärän arvo, joka asetettiin lupauksen tekemiseen. Myös muita oman pääoman ehtoisia tai allokaatiokaavoja voitaisiin käyttää. Bonuksen verotus olisi yhtä paljon kuin mikä tahansa muu käteisbonus - sitä verotetaan tavanomaisena tulona sinä aikana, jona se on vastaanotettu. Phantom-varastosuunnitelmat eivät ole verotuksellisia, joten niihin ei sovelleta samoja sääntöjä kuin ESOP - ja 401 (k) - suunnitelmat edellyttäen, että ne eivät kata laajoja työntekijäryhmiä. Jos he tekevät, he voisivat olla ERISA-sääntöjen alaisia ​​(ks. Alla). Toisin kuin SAR: t, fantomivarasto voi kuvastaa osingot ja varastokartoitukset. Phantom-varastomaksut suoritetaan yleensä kiinteällä, ennalta määrättyyn päivään mennessä. Varastojen arvostusoikeus Varastovähennysoikeus (SAR) on paljon kuin fantomivarasto, paitsi että se tarjoaa oikeuden rahataloudelliseen vastuutukseen tietyn määrän osakkeiden arvon kasvusta määrätyn ajanjakson aikana. Kuten fantomivarastossa, tämä maksetaan normaalisti käteisenä, mutta se voidaan maksaa osakkeina. SAR: itä voidaan usein käyttää milloin tahansa niiden liikkumisen jälkeen. SAR: itä myönnetään usein optio-oikeuksien (joko ISO: n tai NSO: n) kanssa optio-oikeuksien oston rahoittamiseksi, ja jos verotusta maksetaan, kun kyseiset SAR-sopimukset on joskus kutsuttu tandem-SAR: iin. Yksi näiden suunnitelmien suurista eduista on niiden joustavuus. Mutta tämä joustavuus on myös heidän suurin haaste. Koska niitä voidaan suunnitella niin monella tavalla, on tehtävä monia päätöksiä sellaisista asioista, jotka kuka saa, kuinka paljon, oikeuden syntymiseen liittyvät säännöt, likviditeettitilanteet, osakkeiden myyntirajoitukset (kun palkkiot jaetaan osakkeiksi), kelpoisuus, väliaikaisten jakaumien oikeudet tuloista ja osallistumisoikeuksista (jos sellaisia ​​on). Verotus Sekä fantomivarastossa että SAR: ssä työntekijöitä verotetaan, kun oikeus etuihin käytetään. Tällöin palkinnon arvo, josta on vähennetty maksettu korvaus (yleensä ei ole), verotetaan työntekijälle tavanomaisina tuloina ja työnantaja vähentää sen. Jos palkkio maksetaan osakkeina (kuten SAR: llä voi tapahtua), voiton määrä on verotettava liikearvoissa, vaikka osakkeita ei myydä. Kaikki myöhemmät osakkeiden voitot verotetaan myyntivoitonaan. Kirjanpitotodistukset Yhtiön on kirjattava korvausmaksu tuloslaskelmaansa palkkojen korotusten työntekijänä. Tällöin avustuksen myöntämishetkestä alkaen, kunnes palkinto maksetaan, yhtiö kirjaa osakkeiden osuuden prosenttiosuuden tai osakkeiden arvonnousun, joka on arvostettu palkkion voimassaoloaikana. Joka vuosi arvoa oikaistaan ​​vastaamaan ylimääräistä pro rata - osuutta palkkiosta, jonka työntekijä on ansainnut, plus tai vähennettynä arvonalennuksilla, jotka johtuvat osakekurssin laskusta. Päinvastoin kuin vaihtuvakorkoisten optio-oikeuksien kirjanpidollinen käsittely, jossa veloitetaan vain erääntymisjakson aikana, fantomivarastossa ja SAR: illa, veloitus syntyy oikeuden syntymisajanjakson aikana, minkä jälkeen kaikki osakekurssien lisäykset otetaan sen jälkeen, kun ne tapahtuvat. kun oikeuden syntymisen laukaisee esitystapahtuma, kuten voitto tavoite. Tällöin yrityksen on arvioitava odotettu summa tavoitteen saavuttamisen perusteella. Kirjanpitojärjestelmä on monimutkaisempi, jos oikeuden syntyminen tapahtuu asteittain. Jokaisen palkittujen palkintojen erät käsitellään erillisenä palkinnona. Arvostaminen kohdistetaan jokaiseen palkintoon suhteutettuna ajankohtaan, jona se on ansaittu. Jos SAR-tai fantomakantapalkkiot maksetaan osakkeina, niiden kirjanpito on kuitenkin hieman erilainen. Yhtiön on käytettävä kaavaa arvioidakseen palkinnon nykyarvoa myöntämällä, tekemällä muutoksia odotettavissa oleviin menetyksiin. ERISA-kysymykset Jos suunnitelman tarkoituksena on hyötyä useimmille tai kaikille työntekijöille samantyyppisiin valmiisiin suunnitelmiin, kuten ESOP - tai 401 (k) - suunnitelmiin, ja se poistaa joitakin tai kaikkia maksuja vasta sen päättymisen jälkeen, sitä voidaan pitää tosiasiallisena ERISA-suunnitelmana. ERISA (työntekijän eläkkeelle siirtymisen tuotto - ja turvallisuuslaki vuodelta 1974) on liittovaltion laki, joka ohjaa eläkejärjestelyjä. Se ei salli pätemättömien suunnitelmien toimimista pätevinä suunnitelmina, joten suunnitelma voitaisiin sulkea laittomaksi. Samalla tavoin, jos on olemassa nimenomainen tai epäsuora korvauksen vähennys fantomivaraston hankkimiseksi, saattaa olla kysymys arvopaperikaupoista, todennäköisimmin petostentorjuntavaatimukset. Phantom-varastosuunnitelmat, jotka on suunniteltu vain rajoitetulle määrälle työntekijöitä, tai bonuksena laajemmalle työntekijäryhmälle, joka maksaa vuosittain oman pääoman perusteella, todennäköisesti vältettäisiin näiltä ongelmilta. Suunnitteluongelmat Ensimmäinen numero on selvittää, kuinka paljon phantom varastossa antaa. On huolehdittava siitä, että vältytään liikaa varhaisille osallistujille ja jätetään tarpeeksi myöhemmille työntekijöille. Toiseksi yhtiön omaa pääomaa on arvostettava puolustettavana ja varovaisena. Kolmanneksi verotus - ja sääntelyongelmat saattavat tehdä fantomivarastoa vaarallisemmaksi kuin miltä se näyttää. Hyötykustannukseen kertynyt käteisvaroihin voi liittyä ylimääräinen kertynyt ansiovero (vero, joka aiheuttaa liiallisen rahan varaamiseen eikä sitä käytetä liiketoiminnassa). Jos rahat varataan, heidät on ehkä erotettava rabbi-luottamuksesta tai maallisesta luottamuksesta, jotta vältytään siitä, että työntekijät maksavat veroa etuuteen, kun he ovat luvattuja eikä maksettu. Lopuksi, mikäli suunnitelman tarkoituksena on hyötyä enemmän kuin avainhenkilöstö ja jättää jonkin tai kaiken maksun loppuun irtisanomisen tai eläkkeelle siirtymisen jälkeen, sitä voidaan pitää tosiasiallisena ERISA-suunnitelmana. ERISA (työntekijän eläkkeelle siirtymisen tuotto - ja turvallisuuslaki vuodelta 1974) on liittovaltion laki, joka ohjaa eläkejärjestelyjä. Pysy ajan tasalla Kaksinkertaisen kuukausittaisen työntekijän omistajuuden päivitys pitää sinut tämän alan uutisten, oikeudellisen kehityksen ja rikkomustutkimuksen parissa. Kirja Phantom Stock, SARs ja muut osakepalkinnot Monille yrityksille, optio-oikeudet, ESPPs tai ESOPs eivät ole ainoita varastossa suunnitelmia harkita. Sen sijaan fantomivarastot, osakepalkkio-oikeudet (SAR), rajoitetut osakepalkinnot, rajoitetut osakekannat, suoritusarvopalkinnot ja suorat osakekurssit ovat olennainen osa niiden korvausstrategioita. Kirja Equity Alternatives: Rajoitettu osakekanta, Performance Awards, Phantom Stock, SARs ja More yhdistää joukon näyteikkunan asiakirjoja (saatavana digitaalisessa muodossa, jota voit käyttää) kahdeksalla luvulla siitä, mitä suunnitelman vaihtoehdot ovat, miten ne toimivat, miten yhdistää ne ja niiden esittämät oikeudelliset ja kirjanpitotavat. Jaa tämä sivuHome 187 Artiklat 187 Optio-oikeudet, rajoitettu kantatieto, Phantom Stock, Stock Appreciation Rights (SAR) ja Employee Stock Purchase Plans (ESPP) , varastovakuuttajan oikeudet, fantomakanta ja työntekijöiden osakeostot. Jokainen suunnitelma antaa työntekijöille jonkin verran erityistä huomiota hinnasta tai ehdoista. Emme puhu täällä yksinkertaisesti tarjoamalla työntekijöille oikeuden ostaa osakkeita kuin mikä tahansa muu sijoittaja haluaisi. Optio-oikeudet antavat työntekijöille oikeuden ostaa useita osakkeita hinnalla, joka on vahvistettu tietyn määrän vuosia tulevaisuuteen. Rajoitettu omaisuus ja sen läheiset suhteelliset rajoitetut osakekannat antavat työntekijöille oikeuden hankkia tai vastaanottaa osakkeita lahjoituksella tai ostolla, kun tiettyjä rajoituksia, kuten tietty määrä vuosia tai suorituskykytavoitteen saavuttaminen, täyttyvät. Phantom-kanta maksaa tulevaisuuden käteisbonuksen, joka on yhtä suuri kuin tietyn määrän osakkeita. Stock appreciation rights (SAR-arvot) antavat oikeuden kasvattaa nimetyn osakemäärän, joka maksetaan käteisenä tai osakkeina. Työntekijöiden osakehankintasuunnitelmat (ESPP) antavat työntekijöille oikeuden ostaa yhtiön osakkeita, yleensä alennuksella. Optio-oikeudet Muutamat keskeiset käsitteet auttavat määrittämään, miten optio-oikeudet toimivat: Harjoitus: Osakkeiden hankkiminen vaihtoehdon mukaisesti. Harjoitus hinta: Hinta, jolla varastosta voi ostaa. Tätä kutsutaan myös lakkohinnaksi tai avustushinnaksi. Useimmissa suunnitelmissa toteutushinta on osakkeen käypä markkina-arvo avustuksen myöntämisajankohtana. Levinneisyys: Harjoittelun hinnan ja osakekannan markkina-arvon ero harjoituksen aikana. Optio-aika: Työntekijän voimassaoloaika, joka on voimassa ennen sen päättymistä. Vesting: vaatimus, joka on täytettävä, jotta hänellä on oikeus käyttää option - yleensä palvelun jatkamista tietyn ajan tai suorituskykytavoitteen kokous. Yhtiö myöntää työntekijöille mahdollisuuden ostaa ilmoitettu määrä osakkeita määritellyllä avustushinnalla. Vaihtoehdot tulevat ajan myötä tai kun tietyt yksilölliset, ryhmä - tai yritysvoitteet täyttyvät. Jotkut yritykset asettavat aikaperusteiset ansaintajaksot, mutta sallivat vaihtoehtoja liikkumiseen entistä nopeammin, jos suorituskykyä koskevat tavoitteet saavutetaan. Kun työntekijä on luovuttanut, hän voi käyttää optiota avustushinnalla milloin tahansa optiojakson ajan päättymispäivään saakka. Esimerkiksi työntekijälle voidaan myöntää oikeus ostaa 1 000 osaketta 10 osakkeelta. Vaihtoehdot ovat 25 vuotta vuodessa neljän vuoden aikana ja niillä on kymmenen vuotta. Jos varastossa kasvaa, työntekijä maksaa 10 osaketta osakkeiden ostamiseen. Ero 10: n avustushinnan ja käyttöhinnan välillä on leviäminen. Jos varastossa on 25 vuotta seitsemän vuoden kuluttua, ja työntekijä käyttää kaikkia vaihtoehtoja, levitys on 15 per osake. Optiotyypit Optiot ovat joko kannustinoptioita (ISO) tai ei-oikeutettuja optio-oikeuksia (NSO), joita kutsutaan joskus varallisuustodistuksiksi. Kun työntekijä käyttää NSO: tä, leviäminen harjoitetaan verovelvolliseksi työntekijälle tavanomaisena tulona, ​​vaikka osakkeita ei vielä myyty. Vastaava määrä on vähennyskelpoinen yritykseltä. Osakkeille ei ole laillisesti edellytettyä pitojaksoa harjoittelun jälkeen, vaikka yritys voi asettaa yhden. Jälkimmäisen voiton tai tappion jälkeen osakkeista verotetaan myyntivoitona tai - tappiona, kun optioe myy osakkeet. ISO antaa työntekijälle mahdollisuuden (1) lykätä optio-oikeuksien verotusta päivästä, jona pääoma on voimassa, kunnes kohde-etuutena olevat osakkeet on myyty, ja (2) maksaa veroja hänen koko voitostaan ​​myyntivoittojen perusteella pikemmin kuin tavanomaiset tulot verokantoja. Tietyt ehdot on täytettävä ISO-kohtelun saamiseksi: Työntekijän on pidettävä varastossa vähintään vuoden ajankohdan jälkeen ja kahden vuoden ajan myöntämispäivästä. Vain 100 000 optio-oikeutta voidaan käyttää kalenterivuoden aikana. Tämä mitataan optioilla käypään markkina-arvoon myöntämispäivänä. Tämä tarkoittaa, että vain 100 000 avustushinta-arvosta voi tulla oikeutetuksi harjoittamaan joka vuosi. Jos päällekkäistä ansaitsemista syntyy, jos optioita myönnetään vuosittain ja vähitellen, yritysten on seurattava erinomaisia ​​ISO-standardeja varmistaakseen, että määrät, jotka saavat eri tukia, eivät ylitä 100 000 arvoa joka vuosi. Jokainen ISO-avustuksen osa, joka ylittää rajan, käsitellään NSO: ksi. Harjoittelun hinta ei saa olla pienempi kuin osakkeen markkinahinta avustuspäivänä. Vain työntekijät voivat saada ISO-luokituksen. Optio on myönnettävä osakkeenomistajien hyväksymän kirjallisen suunnitelman mukaisesti ja siinä määritellään, kuinka monta osaketta voidaan antaa suunnitelman mukaisesti ISO-luokituksina ja yksilöidä optio-oikeuksien saaneiden työntekijöiden ryhmä. Optiot on annettava 10 vuoden kuluessa siitä päivästä, jona hallitus hyväksyy suunnitelman. Optio on toteutettava 10 vuoden kuluessa avustuspäivästä. Jos työntekijällä on avustuksen myöntämishetkellä yli kymmenen yhtiön kaikkien osakkeiden äänivallasta, ISO-merkintähinnan on oltava vähintään 110 osakekannan markkina-arvosta kyseisenä päivänä, eikä sillä voi olla yli viisi vuotta. Jos kaikki ISO-sääntöjen säännöt täyttyvät, osakkeiden lopullista myymistä kutsutaan oikeutetuksi luovutukseksi ja työntekijä maksaa pitkäaikaisen myyntivoiton veron arvon lisäyksestä avustushinnan ja myyntihinnan välillä. Yhtiö ei ota verovähennystä, kun on olemassa kelpoisuusvaatimus. Jos kuitenkin on vanhentumisaika, useimmiten siksi, että työntekijä harjoittaa ja myy osakkeita ennen vaaditun pitoajan täyttymistä, liikearvo on verovel - vollinen työntekijälle tavanomaisissa tuloveroprosenteissa. Liiketoiminnan ja myynnin välinen korotus tai vähennys verotetaan myyntivoittojen perusteella. Tässä tapauksessa yritys voi vähentää leviämisen harjoituksessa. Aina kun työntekijä käyttää ISO: ää eikä myy kohde-etuutena olevia osakkeita vuoden loppuun mennessä, vaihtoehtoisen vähimmäisveron (AMT) etuuskohtelualueella oleva optio-oikeuksien leviäminen. Joten vaikka osakkeita ei ole voitu myydä, harjoittelu edellyttää työntekijältä lisättävän voittoa liikunnalle yhdessä muiden AMT: n etusijalle muiden kanssa, jotta voidaan selvittää, onko vaihtoehtoinen vähimmäisveronmaksu maksettava. Sitä vastoin NSO: t voidaan antaa kaikille - työntekijöille, johtajille, konsulteille, toimittajille, asiakkaille jne. NSO: ita ei kuitenkaan ole erityisiä veroetuuksia. ISO: n tapaan ei ole veroa optioavustuksen myöntämisestä, mutta kun sitä käytetään, avustus - ja käyttöhinnan välinen ero verotetaan tavanomaisena tulona. Yritys saa vastaavan verovähennyksen. Huomautus: jos NSO: n toteutushinta on pienempi kuin kohtuullinen markkina-arvo, siihen sovelletaan sisäisen tulotodistuksen 409A §: ssä säädettyjä lykättyjä korvaussääntöjä ja sitä voidaan verottaa oikeuden syntymiseen ja optio-oikeuksien saajaan, jolle on määrätty seuraamuksia. Optio-oikeuksien käyttäminen Optio-oikeutta voidaan käyttää useilla tavoilla: käteisrahalla osakkeiden ostamiseen, vaihtamalla osakkeita jo omistaman optio-yhtiön (jota usein kutsutaan stock swapiksi) työskentelemällä osakekauppiaalla tekemällä samana päivänä myynti, tai toteuttamalla sell-to-cover - toimeksiantoa (näitä kahta viimeksi mainittua usein kutsutaan käteisvaroina harjoituksiksi, vaikka kyseinen termi tosiasiassa sisältää myös muita tässä kuvattuja harjoittelumenetelmiä), jotka tehokkaasti takaavat, että osakkeet myydään kattaakseen toteutushinnan ja mahdollisesti verot. Jokainen yritys voi kuitenkin säätää vain yhdestä tai kahdesta näistä vaihtoehdoista. Yksityisyritykset eivät tarjoa samanaikaisesti tai myydä kattavuutta ja rajoittavat harvoin harjoitettujen osakkeiden käyttämistä tai myyntiä, kunnes yritys myydään tai julkistetaan. Tilinpäätös Vuonna 2006 voimaan tulevien osakepalkitsemissuunnitelmien (FAS 123 (R)) sääntöjen mukaan yritysten on käytettävä optiohinnoittelumallia kaikkien optiopalkkioiden nykyarvon laskemiseksi avustuspäivämäärästä ja osoittamaan ne kuluiksi heidän tuloslaskelmistaan. Kirjaamattomat menot on oikaistava oikeuden syntymisen perusteella (joten merkitsemättömät osakkeet eivät ole korvausvelvollisia). Rajoitetut osakkeet Rajoitetut osakekannat tarjoavat työntekijöille oikeuden ostaa osakkeita käypään arvoon tai alennukseen tai työntekijät voivat saada osakkeita maksutta. Osakkeenomistajien hankkimat osakkeet eivät kuitenkaan vielä ole oikeastaan ​​- he eivät voi ottaa hallussaan niitä ennen kuin määritellyt rajoitukset raukeavat. Yleisimmin oikeuden syntymisen estäminen raukeaa, jos työntekijä jatkaa työskentelyä yritykselle tietyn määrän vuosia, usein kolmesta viiteen. Ajoituksiin perustuvat rajoitukset voivat kulua kerralla tai vähitellen. Rajoitukset voitaisiin kuitenkin asettaa. Yhtiö voisi esimerkiksi rajoittaa osakkeita, kunnes tiettyjä yritys-, osasto - tai yksittäisiä tulostavoitteita saavutetaan. Rajoitettujen varastomäärien (RSU) avulla työntekijät eivät oikeastaan ​​saa osakkeita ennen kuin rajoitukset raukeavat. Itse asiassa RSU: t ovat kuin fantomivarasto, joka asettuu osakkeisiin käteisrahan sijaan. Rajoitetulla osakepalkinnolla yritykset voivat valita, maksaako se osinkoa, antavat äänioikeuksia tai antavat työntekijälle muita etuja osakkeenomistajana ennen oikeuden syntymistä. (RSU: n tekeminen tekee työntekijälle rangaistusverotuksen verotuskohtelun nojalla.) Kun työntekijöille myönnetään rajoitettu määrä, heillä on oikeus tehdä niin sanottu 83 §: n b) vaali. Jos he tekevät valinnan, heitä verotetaan tavanomaisissa tuloverovelkoissa avustuksen myöntämishetkellä tehdyn palkinnon alkuosassa. Jos osakkeet myönnettäisiin työntekijälle yksinkertaisesti, edullinen osa on niiden täysi arvo. Jos jotain vastiketta maksetaan, verotus perustuu maksettavan hinnan ja todellisen markkina-arvon väliseen erotukseen avustuksen myöntämisajankohtana. Jos täysi hinta maksetaan, ei ole veroa. Sellaisten osakkeiden arvonmuutokset, jotka ovat tapahtumien ja myynnin välistä ajankohtana tapahtuvia muutoksia, verotetaan sitten myyntivoitoksi tai - tappioiksi, ei tavanomaisiksi tuloiksi. Työntekijä, joka ei tee 83 (b) vaaleja, on maksettava tavanomaiset tuloverot osakkeiden maksamasta summasta ja niiden kohtuullisesta markkina-arvosta, kun rajoitukset raukeavat. Myöhemmät arvonmuutokset ovat myyntivoittoja tai - tappioita. RSU: n vastaanottajat eivät saa tehdä 83 (b) vaaleja. Työnantaja saa verovähennyksen vain määristä, joista työntekijän on maksettava tulovero, riippumatta siitä, onko 83 §: n b §: n mukainen vaali. 83 b §: n vaaleissa on jonkin verran riskejä. Jos työntekijä tekee vaalien ja maksaa veroja, mutta rajoitukset eivät milloinkaan vanhene, työntekijä ei saa maksettuja veroja takaisin eikä työntekijä saa osakkeita. Rajoitettu varastokirjanpito rinnastetaan useimmissa suhteissa optiolaskennassa. Jos ainoa rajoitus on aika-pohjainen voitonjako, yrityksillä on rajoitettu osakekanta määrittämällä ensin kokonaiskorvauskustannukset palkkion myöntämisajankohtana. Mitään vaihtoehtoa hinnoittelumallia ei kuitenkaan käytetä. Jos työntekijälle annetaan yksinkertaisesti 1 000 osakekannasta 10 osaketta, 10 000 kpl on kirjattu. Jos työntekijä ostaa osakkeet käypään arvoon, veloitusta ei kirjata, jos on olemassa alennusta, joka on kustannus. Kustannukset poistetaan sen jälkeen oikeuden syntymisjakson aikana, kunnes rajoitukset raukeavat. Koska kirjanpito perustuu alkuperäisiin kustannuksiin, yritykset, joilla on alhainen osakekurssi, havaitsevat, että palkitsemisvelvollisuus edellyttää, että kirjanpitokustannukset ovat hyvin alhaiset. Jos ansaitseminen riippuu tuloksesta, yhtiö arvioi, milloin tulostavoitteen saavuttaminen todennäköisesti saavutetaan, ja kirjataan kulut odotetun ansaintajakson aikana. Jos ehto ei perustu osakekurssien muutoksiin, kirjattu määrä on oikaistu sellaisille palkinnoille, joita ei odoteta liity tai jotka eivät koskaan liity, jos se perustuu osakekurssien muutoksiin, sitä ei ole oikaistu vastaamaan palkkioita, joiden odotetaan olevan tai älä liitä. Rajoitettuun kalustoon ei sovelleta uusia lykättyjä korvaussuunnitelmasääntöjä, mutta RSU: t ovat. Phantom Stock ja Stock Appreciation Rights Stock-arvostuksen oikeudet (SAR) ja fantomakanta ovat hyvin samanlaisia ​​käsitteitä. Molemmat ovat lähinnä bonussuunnitelmia, joissa ei myönnetä varastossa vaan pikemminkin oikeutta saada palkkiota yrityksen osakekannan perusteella, joten termit arvostusoikeudet ja fantomit. SAR: t tarjoavat työntekijälle tyypillisesti käteisvaroja tai osakepalkkioita perustuen ilmoitetun osakemäärän kasvuun tietyllä ajanjaksolla. Phantom-kanta antaa käteis - tai osakekoron, joka perustuu ilmoitetun osakemäärän arvoon, joka maksetaan tietyn ajanjakson päättyessä. SAR-ryhmillä ei ehkä ole erityistä maksupäivää, kuten optioita, työntekijöillä on joustavuus siitä, milloin he voivat käyttää SAR: ta. Fantomivarasto voi tarjota osinkoja vastaavia maksuja, joita SAR: t eivät. Kun maksu suoritetaan, palkinnon arvo verotetaan työntekijän tavanomaisena tulona ja vähennetään työnantajalle. Jotkut fantomasuunnitelmat edellyttävät palkinnon saamista tiettyjen tavoitteiden, kuten myynnin, voittojen tai muiden tavoitteiden saavuttamiseksi. Nämä suunnitelmat viittaavat usein niiden fantomivarastoon suorituskykyyksiköinä. Phantom-kanta ja SAR-arvot voidaan antaa kenelle tahansa, mutta jos ne annetaan laajasti työntekijöille ja suunnitellaan maksettaviksi irtisanomisen jälkeen, on mahdollista, että heitä pidetään eläkejärjestelyinä ja heihin sovelletaan liittovaltion eläkejärjestelmäsääntöjä. Huolellinen suunnitelman rakenne voi välttää tämän ongelman. Koska SAR: t ja fantomasuunnitelmat ovat pääosin rahapalkkioita, yritysten on selvitettävä, miten ne maksavat niistä. Vaikka palkintoja maksettaisiin osakkeina, työntekijät haluavat myydä osakkeita ainakin riittävissä määrin verojensa maksamiseksi. Onko yritys vain luvannut maksaa, vai onko se todellakin syrjään varoja? Jos palkinto maksetaan varastossa, onko osakkeiden markkinat? Jos on vain lupaus, työntekijät uskovat, että hyöty on yhtä fantaali kuin varastossa Jos kyseessä on tähän tarkoitukseen varatut reaalitavarat, yhtiö laskee verojen jälkeen dollaria syrjään eikä liiketoiminnassa. Monet pienet, kasvuun suuntautuneilla yrityksillä ei ole varaa tähän. Rahastoon voi kohdistua myös ylimääräinen kertynyt tulovero. Toisaalta, jos työntekijöille annetaan osakkeita, osakkeet voidaan maksaa pääomamarkkinoilta, jos yritys käy julkisesti tai ostajat, jos yhtiö myydään. Phantom-varastossa ja käteisvaroihin perustuvissa SAR-rajoissa on vastuuvelvollisuus, joten niihin liittyviä kirjanpitokustannuksia ei makseta, ennen kuin ne maksavat tai vanhentuvat. Rahaa selvittävien SAR-arvojen osalta palkkioiden korvauskustannukset arvioidaan kunkin vuosineljänneksen aikana käyttäen option-hinnoittelumallia, jonka jälkeen verotetaan, kun SAR-maksu suoritetaan fantomivarastolle. Taustalla oleva arvo lasketaan neljännesvuosittain ja vahvistetaan lopullisen maksupäivän . Phantom-kanta käsitellään samalla tavalla kuin lyhennepalkkio. Sitä vastoin, jos SAR on selvitetty varastossa, kirjanpito on sama kuin vaihtoehto. Yhtiön on kirjattava palkinnon käypä arvo avustuksina ja kirjattava kustannukset ennallaan odotettavissa olevan palvelukauden aikana. Jos palkinto on suoritustaso, yrityksen on arvioitava, kuinka kauan se kestää tavoitteen saavuttamiseksi. Jos suorituskyvyn mittaus on sidottu yhtiön osakekurssiin, sen on käytettävä optionhinnoittelumallia määrittääkseen milloin ja milloin tavoite saavutetaan. Työntekijöiden osakehankintasuunnitelmat (ESPPs) Työntekijöiden osakeomistussuunnitelmat ovat virallisia suunnitelmia, joiden avulla työntekijät voivat varata rahaa tietyn ajanjakson aikana (kutsutaan tarjontakaudeksi), yleensä veronalaisista palkanlaskennan vähennyksistä. tarjouksen kausi. Suunnitelmat voidaan luokitella sisäisen tulotodistuksen 423 §: n tai ammattitaidon ulkopuolelle. Hyväksytyt suunnitelmat antavat työntekijöille mahdollisuuden ottaa myyntivoitonsa huomioon suunnitelman perusteella hankituista varoista saaduista voitoista, jos ISO-sääntöjen kaltaiset säännöt täyttyvät, mikä tärkeintä on, että osakkeita pidetään vuoden ajan optio-oikeuden käyttämisen jälkeen ja kahden vuoden kuluttua tarjouksen ensimmäisenä päivänä. Pätevillä ESPP: llä on useita sääntöjä, mikä tärkeintä: vain ESPP: tä sponsoroivan työnantajan työntekijät ja vanhempien tai tytäryhtiöiden työntekijät voivat osallistua. Osakkeenomistajien on hyväksyttävä suunnitelmat 12 kuukauden kuluessa ennen suunnitelman hyväksymistä tai sen jälkeen. Kaikkien kahden vuoden palveluksessa olevien työntekijöiden on oltava mukana, tietyin poikkeuksin sallitaan osa-aikaiset ja tilapäiset työntekijät sekä erittäin korvaavat työntekijät. Työntekijöitä, jotka omistavat yli 5 yrityksen pääomasta, ei voida sisällyttää. Yksikään työntekijä ei voi ostaa yli 25 000 osaketta, mikä perustuu varastojen käypään markkina-arvoon tarjontikauden alussa yhden kalenterivuoden aikana. Tarjousajan enimmäisaika voi olla enintään 27 kuukautta, ellei ostohinta perustu ainoastaan ​​ostohetkellä käypään markkina-arvoon, jolloin tarjouksen jakso voi olla enintään viisi vuotta. Suunnitelmaan voi sisältyä jopa 15 alennus joko hintanoteerauskauden alussa tai lopussa tai kahden alemman hinnan valinta. Suunnitelmat, jotka eivät täytä näitä vaatimuksia, eivät ole laadullisia ja niillä ei ole erityisiä veroetuuksia. Tyypillisessä ESPP: ssä työntekijät ilmoittautuvat suunnitelmaan ja määrittelevät, kuinka paljon heistä vähennetään heidän palkkaluokkansa. Tarjouskauden aikana osallistuvien työntekijöiden varat vähennetään säännöllisesti heidän palkastaan ​​(verojen jälkeen) ja pidetään nimetyissä tileissä valmistellessaan osakkeiden ostoa. Tarjousajan lopussa jokainen osallistuja kerää varoja osuuksien hankkimiseen, yleensä tietyllä alennuksella (enintään 15) markkina-arvosta. On hyvin yleistä, että sillä on takaisinkytkentäominaisuus, jolla työntekijä maksaa hinnan, joka perustuu tarjouksen alkamisajan alkuun tai tarjouksen päättymispäivän hintaan. Yleensä ESPP sallii osallistujien vetäytyä suunnitelmasta ennen tarjoamisen päättymistä ja saada kerääntyneet varat takaisin heille. On myös yhteistä, että osallistujat, jotka pysyvät suunnitelmassa, muuttavat palkanlaskennan verokantoja ajan myötä. Työntekijöitä ei veroteta ennen kuin he myyvät varastosta. Samoin kuin kannustinoptio-oikeuksilla, on yhden vuosineljänneksen tilakohtainen erityisverotuksen saaminen. Jos työntekijä pitää varastoa vähintään vuoden ajan ostopäivän jälkeen ja kahden vuoden kuluttua tarjottua ajanjaksoa alkavasta luovutusajasta, hänellä on määräysvalta, ja työntekijä maksaa tavallisen tuloveron, joka on pienempi kuin (1) voitto ja (2) käypä arvo käypään arvoon pörssiajan alussa ja diskontattu hinta kyseisen päivän jälkeen. Muut voitot tai tappiot ovat pitkäaikaisia ​​myyntivoittoja tai - tappioita. Jos pitoperiaatetta ei ole täytetty, on noudattamatta jättäminen, ja työntekijä maksaa tavallisen tuloveron ostohinnan ja osakkeen arvon välisestä erotuksesta ostopäivästä alkaen. Kaikki muut voitot tai tappiot ovat myyntivoittoja tai - tappioita. Jos suunnitelma ei ylitä 5: tä alennusta osakkeiden käyvästä markkina-arvosta harjoituksen aikana eikä sillä ole takaisinkytkentäominaisuutta, kirjanpitotarkoituksessa ei ole korvausta. Muussa tapauksessa palkinnot on otettava huomioon paljon samoin kuin minkä tahansa muunlainen optio-oikeus. Osake - tai osakepohjaisen korvauksen laskeminen Usean yritysjohdon korvauksen osa on varastossa tai osakepohjaisena. Osakeperusteiset korvaukset voivat olla: apurahoja, optio-oikeuksia, osakepalkkio-oikeuksia (SAR) tai fantomakanta. GAAP ja IFRS edellyttävät, että osakeperusteinen korvaus kirjataan kuluksi käyvän arvon perusteella. Osakeannit: Työnantajayhtiö antaa osakkeita työntekijöille. Osakepalkkio Kannattaa osakkeen käypää arvoa myöntämispäivänä sen ajanjakson aikana, jona yritys hyötyi henkilöstön palvelusta. Optio-oikeudet: tämä korvausmuoto antaa työntekijälle oikeuden tiettyyn määrään osakkeita tietyllä toteutushinnalla määrätyn ajan kuluessa. GAAP ja IFRS edellyttävät, että yritykset käyttävät käyvän arvon menetelmää optio-oikeuksien huomioon ottamiseksi. Korvausmeno mitataan optio-oikeuksien antamispäivänä markkinahintaan perustuen tai käyttäen optioiden arvostusmallia kuten Black-Scholes tai binomiomallia. Korvausmenot kohdistetaan palvelukaudelle, ja tämä on tyypillisesti avustuspäivän ja päivämäärän välillä, jolloin työntekijä voi käyttää optioita (oikeuden syntymispäivä). Johdon olettamukset ja optio-oikeuksien korvaaminen Tilinpäätös Kun yritys korvaa optio-oikeuksilla, on käytettävä eräitä arvostusoletuksia korvauskulujen laskemiseksi. Oletukset, jotka on tehtävä, ovat: osakekurssien volatiliteetti, odotettu riskittömät korot ja tulevat osingot. Jopa pienet muutokset näiden oletusten arvoihin voivat vaikuttaa merkittävästi vaihtoehtojen arvoon (ja katsovat, että yritys voi antaa satoja tuhansia johtajille). Sekä optio-oikeuksien että etuuspohjaisten eläke-etuuksien korvaussuunnitelmat tuovat subjektiivisia osia talousraportointiprosessiin. Hyvin koulutettu taloudellinen analyytikko ymmärtää, miten sijoittaa, tulkita ja sopeutua hallinnointitavoitteen valintaan, jotta saadaan todellinen taloudellinen kuva. Tämä sivusto käyttää evästeitä, jotta voit tarjota sinulle reagoivamman ja yksilöllisen palvelun. Käyttämällä tätä sivustoa suostut käyttämään evästeitä. Lue evästeilmoituksestasi lisätietoja käyttämistäsi evästeistä ja niiden poistamisesta tai estämisestä. Sivustosi kaikkia toimintoja ei tueta selaimellasi, tai yhteensopivuustilaa voi käyttää. Poista yhteensopivuustila käytöstä, päivitä selaimesi vähintään Internet Explorer 9: een tai yritä käyttää toista selainta, kuten Google Chromea tai Mozilla Firefoxia. IFRS 2 Osakeperusteiset maksut Quick Article Linkit IFRS 2: n osakeperusteiset maksut edellyttävät, että yhteisö kirjaa tilinpäätöksessään osakeperusteiset maksutapahtumat (kuten myönnettyjen osakkeiden, optio-oikeuksien tai osakepalkkio-oikeuksien), mukaan lukien työntekijöille tai muille osapuolten on maksettava rahana, muina varoina tai yhteisön oman pääoman ehtoisina instrumentteina. Specific requirements are included for equity-settled and cash-settled share-based payment transactions, as well as those where the entity or supplier has a choice of cash or equity instruments. IFRS 2 was originally issued in February 2004 and first applied to annual periods beginning on or after 1 January 2005. History of IFRS 2 G41 Discussion Paper Accounting for Share-Based Payments published Comment deadline 31 October 2000 Project added to IASB agenda History of the project IASB invites comments on G41 Discussion Paper Accounting for Share-Based Payments Comment deadline 15 December 2001 Exposure Draft ED 2 Share-Based Payment published Comment deadline 7 March 2003 IFRS 2 Share-based Payment issued Effective for annual periods beginning on or after 1 January 2005 Exposure Draft Vesting Conditions and Cancellations published Comment deadline 2 June 2006 Amended by Vesting Conditions and Cancellations (Amendments to IFRS 2) Effective for annual periods beginning on or after 1 January 2009 Amended by Improvements to IFRSs (scope of IFRS 2 and revised IFRS 3) Effective for annual periods beginning on or after 1 July 2009 Amended by Group Cash-settled Share-based Payment Tra nsactions Effective for annual periods beginning on or after 1 January 2010 Amended by Annual Improvements to IFRSs 20102012 Cycle (definition of vesting condition) Effective for annual periods beginning on or after 1 July 2014 Amended by Classification and Measurement of Share-based Payment Transactions (Amendments to IFRS 2) Effective for annual periods beginning on or after 1 January 2018 Related Interpretations Amendments under consideration Summary of IFRS 2 In June 2007, the Deloitte IFRS Global Office published an updated version of our IAS Plus Guide to IFRS 2 Share-based Payment 2007 (PDF 748k, 128 pages). The guide not only explains the detailed provisions of IFRS 2 but also deals with its application in many practical situations. Because of the complexity and variety of share-based payment awards in practice, it is not always possible to be definitive as to what is the right answer. However, in this guide Deloitte shares with you our approach to finding solutions that we believe are in accordance with the objective of the Standard. Special edition of our IAS Plus newsletter You will find a four-page summary of IFRS 2 in a special edition of our IAS Plus newsletter (PDF 49k). Definition of share-based payment A share-based payment is a transaction in which the entity receives goods or services either as consideration for its equity instruments or by incurring liabilities for amounts based on the price of the entitys shares or other equity instruments of the entity. The accounting requirements for the share-based payment depend on how the transaction will be settled, that is, by the issuance of (a) equity, (b) cash, or (c) equity or cash. The concept of share-based payments is broader than employee share options. IFRS 2 encompasses the issuance of shares, or rights to shares, in return for services and goods. Examples of items included in the scope of IFRS 2 are share appreciation rights, employee share purchase plans, employee share ownership plans, share option plans and plans where the issuance of shares (or rights to shares) may depend on market or non-market related conditions. IFRS 2 applies to all entities. There is no exemption for private or smaller entities. Furthermore, subsidiaries using their parents or fellow subsidiarys equity as consideration for goods or services are within the scope of the Standard. There are two exemptions to the general scope principle: First, the issuance of shares in a business combination should be accounted for under IFRS 3 Business Combinations . However, care should be taken to distinguish share-based payments related to the acquisition from those related to continuing employee services Second, IFRS 2 does not address share-based payments within the scope of paragraphs 8-10 of IAS 32 Financial Instruments: Presentation . or paragraphs 5-7 of IAS 39 Financial Instruments: Recognition and Measurement . Therefore, IAS 32 and IAS 39 should be applied for commodity-based derivative contracts that may be settled in shares or rights to shares. IFRS 2 does not apply to share-based payment transactions other than for the acquisition of goods and services. Share dividends, the purchase of treasury shares, and the issuance of additional shares are therefore outside its scope. Recognition and measurement The issuance of shares or rights to shares requires an increase in a component of equity. IFRS 2 requires the offsetting debit entry to be expensed when the payment for goods or services does not represent an asset. The expense should be recognised as the goods or services are consumed. For example, the issuance of shares or rights to shares to purchase inventory would be presented as an increase in inventory and would be expensed only once the inventory is sold or impaired. The issuance of fully vested shares, or rights to shares, is presumed to relate to past service, requiring the full amount of the grant-date fair value to be expensed immediately. The issuance of shares to employees with, say, a three-year vesting period is considered to relate to services over the vesting period. Therefore, the fair value of the share-based payment, determined at the grant date, should be expensed over the vesting period. As a general principle, the total expense related to equity-settled share-based payments will equal the multiple of the total instruments that vest and the grant-date fair value of those instruments. In short, there is truing up to reflect what happens during the vesting period. However, if the equity-settled share-based payment has a market related performance condition, the expense would still be recognised if all other vesting conditions are met. The following example provides an illustration of a typical equity-settled share-based payment. Illustration Recognition of employee share option grant Company grants a total of 100 share options to 10 members of its executive management team (10 options each) on 1 January 20X5. These options vest at the end of a three-year period. The company has determined that each option has a fair value at the date of grant equal to 15. The company expects that all 100 options will vest and therefore records the following entry at 30 June 20X5 - the end of its first six-month interim reporting period. Dr. Share option expense (90 15) 6 periods 225 per period. 225 4 250250250 150 Depending on the type of share-based payment, fair value may be determined by the value of the shares or rights to shares given up, or by the value of the goods or services received: General fair value measurement principle. In principle, transactions in which goods or services are received as consideration for equity instruments of the entity should be measured at the fair value of the goods or services received. Only if the fair value of the goods or services cannot be measured reliably would the fair value of the equity instruments granted be used. Measuring employee share options. For transactions with employees and others providing similar services, the entity is required to measure the fair value of the equity instruments granted, because it is typically not possible to estimate reliably the fair value of employee services received. When to measure fair value - options. For transactions measured at the fair value of the equity instruments granted (such as transactions with employees), fair value should be estimated at grant date. When to measure fair value - goods and services. For transactions measured at the fair value of the goods or services received, fair value should be estimated at the date of receipt of those goods or services. Measurement guidance. For goods or services measured by reference to the fair value of the equity instruments granted, IFRS 2 specifies that, in general, vesting conditions are not taken into account when estimating the fair value of the shares or options at the relevant measurement date (as specified above). Instead, vesting conditions are taken into account by adjusting the number of equity instruments included in the measurement of the transaction amount so that, ultimately, the amount recognised for goods or services received as consideration for the equity instruments granted is based on the number of equity instruments that eventually vest. More measurement guidance. IFRS 2 requires the fair value of equity instruments granted to be based on market prices, if available, and to take into account the terms and conditions upon which those equity instruments were granted. In the absence of market prices, fair value is estimated using a valuation technique to estimate what the price of those equity instruments would have been on the measurement date in an arms length transaction between knowledgeable, willing parties. The standard does not specify which particular model should be used. If fair value cannot be reliably measured. IFRS 2 requires the share-based payment transaction to be measured at fair value for both listed and unlisted entities. IFRS 2 permits the use of intrinsic value (that is, fair value of the shares less exercise price) in those rare cases in which the fair value of the equity instruments cannot be reliably measured. However this is not simply measured at the date of grant. An entity would have to remeasure intrinsic value at each reporting date until final settlement. Performance conditions. IFRS 2 makes a distinction between the handling of market based performance conditions from non-market performance conditions. Market conditions are those related to the market price of an entitys equity, such as achieving a specified share price or a specified target based on a comparison of the entitys share price with an index of share prices of other entities. Market based performance conditions are included in the grant-date fair value measurement (similarly, non-vesting conditions are taken into account in the measurement). However, the fair value of the equity instruments is not adjusted to take into consideration non-market based performance features - these are instead taken into account by adjusting the number of equity instruments included in the measurement of the share-based payment transaction, and are adjusted each period until such time as the equity instruments vest. Note: Annual Improvements to IFRSs 20102012 Cycle amend s the definitions of vesting condition and market condition and adds definitions for performance condition and service condition (which were previously part of the definition of vesting condition). The amendments are effective for annual periods beginning on or after 1 July 2014. Modifications, cancellations, and settlements The determination of whether a change in terms and conditions has an effect on the amount recognised depends on whether the fair value of the new instruments is greater than the fair value of the original instruments (both determined at the modification date). Modification of the terms on which equity instruments were granted may have an effect on the expense that will be recorded. IFRS 2 clarifies that the guidance on modifications also applies to instruments modified after their vesting date. If the fair value of the new instruments is more than the fair value of the old instruments (e. g. by reduction of the exercise price or issuance of additional instruments), the incremental amount is recognised over the remaining vesting period in a manner similar to the original amount. If the modification occurs after the vesting period, the incremental amount is recognised immediately. If the fair value of the new instruments is less than the fair value of the old instruments, the original fair value of the equity instruments granted should be expensed as if the modification never occurred. The cancellation or settlement of equity instruments is accounted for as an acceleration of the vesting period and therefore any amount unrecognised that would otherwise have been charged should be recognised immediately. Any payments made with the cancellation or settlement (up to the fair value of the equity instruments) should be accounted for as the repurchase of an equity interest. Any payment in excess of the fair value of the equity instruments granted is recognised as an expense New equity instruments granted may be identified as a replacement of cancelled equity instruments. In those cases, the replacement equity instruments are accounted for as a modification. The fair value of the replacement equity instruments is determined at grant date, while the fair value of the cancelled instruments is determined at the date of cancellation, less any cash payments on cancellation that is accounted for as a deduction from equity. Disclosure Required disclosures include: the nature and extent of share-based payment arrangements that existed during the period how the fair value of the goods or services received, or the fair value of the equity instruments granted, during the period was determined the effect of share-based payment transactions on the entitys profit or loss for the period and on its financial position. Effective date IFRS 2 is effective for annual periods beginning on or after 1 January 2005. Earlier application is encouraged. Transition All equity-settled share-based payments granted after 7 November 2002, that are not yet vested at the effective date of IFRS 2 shall be accounted for using the provisions of IFRS 2. Entities are allowed and encouraged, but not required, to apply this IFRS to other grants of equity instruments if (and only if) the entity has previously disclosed publicly the fair value of those equity instruments determined in accordance with IFRS 2. The comparative information presented in accordance with IAS 1 shall be restated for all grants of equity instruments to which the requirements of IFRS 2 are applied. The adjustment to reflect this change is presented in the opening balance of retained earnings for the earliest period presented. IFRS 2 amends paragraph 13 of IFRS 1 First-time Adoption of International Financial Reporting Standards to add an exemption for share-based payment transactions. Similar to entities already applying IFRS, first-time adopters will have to apply IFRS 2 for share-based payment transactions on or after 7 November 2002. Additionally, a first-time adopter is not required to apply IFRS 2 to share-based payments granted after 7 November 2002 that vested before the later of (a) the date of transition to IFRS and (b) 1 January 2005. A first-time adopter may elect to apply IFRS 2 earlier only if it has publicly disclosed the fair value of the share-based payments determined at the measurement date in accordance with IFRS 2. Differences with FASB Statement 123 Revised 2004 In December 2004, the US FASB published FASB Statement 123 (revised 2004) Share-Based Payment. Statement 123(R) requires that the compensation cost relating to share-based payment transactions be recognised in financial statements. Click for FASB Press Release (PDF 17k). Deloitte (USA) has published a special issue of its Heads Up newsletter summarising the key concepts of FASB Statement No. 123(R). Click to download the Heads Up Newsletter (PDF 292k). While Statement 123(R) is largely consistent with IFRS 2, some differences remain, as described in a QampA document FASB issued along with the new Statement: Q22. Is the Statement convergent with International Financial Reporting Standards The Statement is largely convergent with International Financial Reporting Standard (IFRS) 2, Share-based Payment. The Statement and IFRS 2 have the potential to differ in only a few areas. The more significant areas are briefly described below. IFRS 2 requires the use of the modified grant-date method for share-based payment arrangements with nonemployees. In contrast, Issue 96-18 requires that grants of share options and other equity instruments to nonemployees be measured at the earlier of (1) the date at which a commitment for performance by the counterparty to earn the equity instruments is reached or (2) the date at which the counterpartys performance is complete. IFRS 2 contains more stringent criteria for determining whether an employee share purchase plan is compensatory or not. As a result, some employee share purchase plans for which IFRS 2 requires recognition of compensation cost will not be considered to give rise to compensation cost under the Statement. IFRS 2 applies the same measurement requirements to employee share options regardless of whether the issuer is a public or a nonpublic entity. The Statement requires that a nonpublic entity account for its options and similar equity instruments based on their fair value unless it is not practicable to estimate the expected volatility of the entitys share price. In that situation, the entity is required to measure its equity share options and similar instruments at a value using the historical volatility of an appropriate industry sector index. In tax jurisdictions such as the United States, where the time value of share options generally is not deductible for tax purposes, IFRS 2 requires that no deferred tax asset be recognized for the compensation cost related to the time value component of the fair value of an award. A deferred tax asset is recognized only if and when the share options have intrinsic value that could be deductible for tax purposes. Therefore, an entity that grants an at-the-money share option to an employee in exchange for services will not recognize tax effects until that award is in-the-money. In contrast, the Statement requires recognition of a deferred tax asset based on the grant-date fair value of the award. The effects of subsequent decreases in the share price (or lack of an increase) are not reflected in accounting for the deferred tax asset until the related compensation cost is recognized for tax purposes. The effects of subsequent increases that generate excess tax benefits are recognized when they affect taxes payable. The Statement requires a portfolio approach in determining excess tax benefits of equity awards in paid-in capital available to offset write-offs of deferred tax assets, whereas IFRS 2 requires an individual instrument approach. Thus, some write-offs of deferred tax assets that will be recognized in paid-in capital under the Statement will be recognized in determining net income under IFRS 2. Differences between the Statement and IFRS 2 may be further reduced in the future when the IASB and FASB consider whether to undertake additional work to further converge their respective accounting standards on share-based payment. March 2005: SEC Staff Accounting Bulletin 107 On 29 March 2005, the staff of the US Securities and Exchange Commission issued Staff Accounting Bulletin 107 dealing with valuations and other accounting issues for share-based payment arrangements by public companies under FASB Statement 123R Share-Based Payment. For public companies, valuations under Statement 123R are similar to those under IFRS 2 Share-based Payment. SAB 107 provides guidance related to share-based payment transactions with nonemployees, the transition from nonpublic to public entity status, valuation methods (including assumptions such as expected volatility and expected term), the accounting for certain redeemable financial instruments issued under share-based payment arrangements, the classification of compensation expense, non-GAAP financial measures, first-time adoption of Statement 123R in an interim period, capitalisation of compensation cost related to share-based payment arrangements, accounting for the income tax effects of share-based payment arrangements on adoption of Statement 123R, the modification of employee share options prior to adoption of Statement 123R, and disclosures in Managements Discussion and Analysis (MDampA) subsequent to adoption of Statement 123R. One of the interpretations in SAB 107 is whether there are differences between Statement 123R and IFRS 2 that would result in a reconciling item: Question: Does the staff believe there are differences in the measurement provisions for share-based payment arrangements with employees under International Accounting Standards Board International Financial Reporting Standard 2, Share-based Payment (IFRS 2) and Statement 123R that would result in a reconciling item under Item 17 or 18 of Form 20-F Interpretive Response: The staff believes that application of the guidance provided by IFRS 2 regarding the measurement of employee share options would generally result in a fair value measurement that is consistent with the fair value objective stated in Statement 123R. Accordingly, the staff believes that application of Statement 123Rs measurement guidance would not generally result in a reconciling item required to be reported under Item 17 or 18 of Form 20-F for a foreign private issuer that has complied with the provisions of IFRS 2 for share-based payment transactions with employees. However, the staff reminds foreign private issuers that there are certain differences between the guidance in IFRS 2 and Statement 123R that may result in reconciling items. Footnotes omitted Click to download: March 2005: Bear, Stearns Study on Impact of Expensing Stock Options in the United States If US public companies had been required to expense employee stock options in 2004, as will be required under FASB Statement 123R Share-Based Payment starting in third-quarter 2005: the reported 2004 post-tax net income from continuing operations of the SampP 500 companies would have been reduced by 5, and 2004 NASDAQ 100 post-tax net income from continuing operations would have been reduced by 22. Those are key findings of a study conducted by the Equity Research group at Bear, Stearns amp Co. Inc. The purpose of the study is to help investors gauge the impact that expensing employee stock options will have on the 2005 earnings of US public companies. The Bear, Stearns analysis was based on the 2004 stock option disclosures in the most recently filed 10Ks of companies that were SampP 500 and NASDAQ 100 constituents as of 31 December 2004. Exhibits to the study present the results by company, by sector, and by industry. Visitors to IAS Plus are likely to find the study of interest because the requirements of FAS 123R for public companies are very similar to those of IFRS 2. We are grateful to Bear, Stearns for giving us permission to post the study on IAS Plus. The report remains copyright Bear, Stears amp Co. Inc. all rights reserved. Click to download 2004 Earnings Impact of Stock Options on the SampP 500 amp NASDAQ 100 Earnings (PDF 486k). November 2005: Standard amp Poors Study on Impact of Expensing Stock Options In November 2005 Standard amp Poors published a report of the impact of expensing stock options on the SampP 500 companies. FAS 123(R) requires expensing of stock options (mandatory for most SEC registrants in 2006). IFRS 2 is nearly identical to FAS 123(R). SampP found: Option expense will reduce SampP 500 earnings by 4.2. Information Technology is affected the most, reducing earnings by 18. PE ratios for all sectors will be increased, but will remain below historical averages. The impact of option expensing on the Standard amp Poors 500 will be noticeable, but in an environment of record earnings, high margins and historically low operating price-to-earnings ratios, the index is in its best position in decades to absorb the additional expense. SampP takes issue with those companies that try to emphasise earnings before deducting stock option expense and with those analysts who ignore option expensing. The report emphasises that: Standard amp Poors will include and report option expense in all of its earnings values, across all of its business lines. This includes Operating, As Reported and Core, and applies to its analytical work in the SampP Domestic Indices, Stock Reports, as well as its forward estimates. It includes all of its electronic products. The investment community benefits when it has clear and consistent information and analyses. A consistent earnings methodology that builds on accepted accounting standards and procedures is a vital component of investing. By supporting this definition, Standard amp Poors is contributing to a more reliable investment environment. The current debate as to the presentation by companies of earnings that exclude option expense, generally being referred to as non-GAAP earnings, speaks to the heart of corporate governance. Additionally, many equity analysts are being encouraged to base their estimates on non-GAAP earnings. While we do not expect a repeat of the EBBS (Earnings Before Bad Stuff) pro-forma earnings of 2001, the ability to compare issues and sectors depends on an accepted set of accounting rules observed by all. In order to make informed investment decisions, the investing community requires data that conform to accepted accounting procedures. Of even more concern is the impact that such alternative presentation and calculations could have on the reduced level of faith and trust investors put into company reporting. The corporate governance events of the last two-years have eroded the trust of many investors, trust that will take years to earn back. In an era of instant access and carefully scripted investor releases, trust is now a major issue. January 2008: Amendment of IFRS 2 to clarify vesting conditions and cancellations On 17 January 2008, the IASB published final amendments to IFRS 2 Share-based Payment to clarify the terms vesting conditions and cancellations as follows: Vesting conditions are service conditions and performance conditions only. Other features of a share-based payment are not vesting conditions. Under IFRS 2, features of a share-based payment that are not vesting conditions should be included in the grant date fair value of the share-based payment. The fair value also includes market-related vesting conditions. All cancellations, whether by the entity or by other parties, should receive the same accounting treatment. Under IFRS 2, a cancellation of equity instruments is accounted for as an acceleration of the vesting period. Therefore any amount unrecognised that would otherwise have been charged is recognised immediately. Any payments made with the cancellation (up to the fair value of the equity instruments) is accounted for as the repurchase of an equity interest. Any payment in excess of the fair value of the equity instruments granted is recognised as an expense. The Board had proposed the amendment in an exposure draft on 2 February 2006. The amendment is effective for annual periods beginning on or after 1 January 2009, with earlier application permitted. Deloitte has published a Special Edition of our IAS Plus Newsletter explaining the amendments to IFRS 2 for vesting conditions and cancellations (PDF 126k). June 2009: IASB amends IFRS 2 for group cash-settled share-based payment transactions, withdraws IFRICs 8 and 11 On 18 June 2009, the IASB issued amendments to IFRS 2 Share-based Payment that clarify the accounting for group cash-settled share-based payment transactions. The amendments clarify how an individual subsidiary in a group should account for some share-based payment arrangements in its own financial statements. In these arrangements, the subsidiary receives goods or services from employees or suppliers but its parent or another entity in the group must pay those suppliers. The amendments make clear that: An entity that receives goods or services in a share-based payment arrangement must account for those goods or services no matter which entity in the group settles the transaction, and no matter whether the transaction is settled in shares or cash. In IFRS 2 a group has the same meaning as in IAS 27 Consolidated and Separate Financial Statements . that is, it includes only a parent and its subsidiaries. The amendments to IFRS 2 also incorporate guidance previously included in IFRIC 8 Scope of IFRS 2 and IFRIC 11 IFRS 2Group and Treasury Share Transactions . As a result, the IASB has withdrawn IFRIC 8 and IFRIC 11. The amendments are effective for annual periods beginning on or after 1 January 2010 and must be applied retrospectively. Earlier application is permitted. Click for IASB press release (PDF 103k). June 2016: IASB clarifies the classification and measurement of share-based payment transactions On 20 June 2016, the International Accounting Standards Board (IASB) published final amendments to IFRS 2 that clarify the classification and measurement of share-based payment transactions: Accounting for cash-settled share-based payment transactions that include a performance condition Until now, IFRS 2 contained no guidance on how vesting conditions affect the fair value of liabilities for cash-settled share-based payments. IASB has now added guidance that introduces accounting requirements for cash-settled share-based payments that follows the same approach as used for equity-settled share-based payments. Classification of share-based payment transactions with net settlement features IASB has introduced an exception into IFRS 2 so that a share-based payment where the entity settles the share-based payment arrangement net is classified as equity-settled in its entirety provided the share-based payment would have been classified as equity-settled had it not included the net settlement feature. Accounting for modifications of share-based payment transactions from cash-settled to equity-settled Until now, IFRS 2 did not specifically address situations where a cash-settled share-based payment changes to an equity-settled share-based payment because of modifications of the terms and conditions. The IASB has intoduced the following clarifications: On such modifications, the original liability recognised in respect of the cash-settled share-based payment is derecognised and the equity-settled share-based payment is recognised at the modification date fair value to the extent services have been rendered up to the modification date. Any difference between the carrying amount of the liability as at the modification date and the amount recognised in equity at the same date would be recognised in profit and loss immediately. Tämän verkkosivuston materiaali on 2017 Deloitte Global Services Limited tai Deloitte Touche Tohmatsu Limitedin jäsenyritys tai sen lähipiiri. Katso Lisenssiä koskevia lisäsuojaa ja muita oikeudellisia tietoja. Deloitte viittaa yhteen tai useampaan Deloitte Touche Tohmatsu Limitedin, joka on Yhdistyneen kuningaskunnan yksityinen osakeyhtiö (DTTL), sen jäsenyritysten verkosto ja niiden lähipiirit. DTTL ja kukin sen jäsenyrityksistä ovat oikeudellisesti erillisiä ja itsenäisiä yhteisöjä. DTTL (kutsutaan myös nimellä Deloitte Global) ei tarjoa palveluja asiakkaille. Katso deloitteabout tarkempaan kuvaukseen DTTL: stä ja sen jäsenyrityksistä. Korvauslistat tavutukseen Nämä sanat ovat poikkeuksia. Kun ne on syötetty, ne merkitään vain tavutetusti määritetyissä tavutusviivoissa. Jokaisen sanan on oltava erillisellä rivillä.